קופות חיסכון אישיות ונזילות.

לצד החסכון הפנסיוני במסגרת התכנית הרשמית, ניתן לחסוך כספים באופן פרטי ובתנאים מצוינים בחברות ביטוח ובבתי ההשקעות. השאלה הנכונה אינה רק "כמה ריבית אקבל" — אלא מה קורה עם הכסף שלי לאורך 5, 10 או 15 שנה.

פיקדון בנקאי נשלט בריבית שהבנק קובע, כרוך לעיתים בנעילת הכסף לתקופה, ומציע חשיפה לשוק ההון אפסית. גם לאחר עליות הריבית של בנק ישראל בשנים 2022–2024, הריבית הנטו בפיקדונות קצרי-מועד נמוכה מהאינפלציה הממוצעת בטווח ארוך.

פוליסות חסכון וקופות גמל להשקעה מעמידות אלטרנטיבה אטרקטיבית — ניהול מקצועי בגוף מוסדי, מפוקח ממשלתית, עם מגוון מסלולי השקעה מהגנתי ועד מנייתי, ונזילות מלאה ללא קנסות. ניתן לחסוך לכל מטרה: חסכון לילדים, לרכישת דירה, תגבור לפנסיה, או כרית פיננסית לשעת הצורך.

יתרון נוסף שנוטה להתעלם ממנו: מעבר בין מסלולי ההשקעה אפשרי בכל עת ללא מס. בפיקדון בנקאי — כדי לשנות אסטרטגיה לרוב צריך לסגור ולפתוח מחדש, לעיתים עם קנס.

פוליסת חסכון היא מכשיר השקעה המנוהל בחברת ביטוח. הכסף מושקע בהתאם לאחד ממסלולי ההשקעה הרבים — מהגנתי ועד חובב סיכון — ובהתאם לנטיית הלב של החוסך. ניתן לעבור בין המסלולים בכל עת, ללא מס וללא עמלה.

גמישות הפקדה מלאה: ניתן להפקיד הפקדות שוטפות (חודשיות, רבעוניות), הפקדות חד-פעמיות, או שילוב שלהן — ללא מגבלת סכום עליונה. זה ההבדל המהותי ביחס לקופת גמל להשקעה, שמוגבלת ב-83,641 ₪ לשנה לאדם.

יתרונות פוליסת חסכון: נזילות מלאה בכל רגע, ניהול מקצועי בגוף מוסדי, מסלולי השקעה מגוונים, ואין קנס יציאה. ניתן למשוך חלק מהכסף תוך המשך חיסכון ביתרה.

חסרונות: דמי ניהול נעים בדרך כלל בין 0.5% ל-1.5% מהצבירה לשנה — יש לבדוק ולנהל משא ומתן לפני פתיחה, במיוחד לצבירות גדולות. בנוסף, אין הטבת מס ייחודית מעבר לכלל מס רווחי הון הרגיל (25% מהרווח הריאלי).

מתאים במיוחד ל: הורים החוסכים לילד (10–18 שנה), שכירים עם כסף פנוי שאינם ממצים עדיין את תקרת קרן ההשתלמות, ומי שרוצה גמישות מקסימלית ללא תקרת הפקדה.

קופת גמל להשקעה היא מכשיר חסכון נזיל שמנוהל בחברות ביטוח ובתי השקעות. כמו פוליסת חסכון — הכספים נזילים, ניתן להחליף מסלולי השקעה ללא מס, ודמי הניהול תחרותיים. ההבדל המרכזי: ניתן להפקיד עד 83,641 ₪ לאדם בשנת מס.

יתרון המס: אלו שישתמשו בכספים שנצברו כקצבה נוספת בעת הפרישה ייהנו מקצבה פטורה ממס. מי שיבחר למשוך הון — ישלם מס רווחי הון על 15% מהרווח הנומינלי בלבד (לעומת 25% מהרווח הריאלי בכלים אחרים). שני המסלולים אטרקטיביים — הבחירה תלויה בתוכנית הפרישה האישית.

בנוסף לשני אלה, קיימת קופת גמל לפי תיקון 190 אפשרות מתקדמת לחוסכים מגיל 60 ומעלה, שמאפשרת הפקדה עם הטבות מס ייחודיות ואפשרות להעברה בין-דורית. זהו נושא P1 (תכנון פרישה) ומתאים לבחינה אצל תכנון פרישה.