ניוד לקראת פרישה.

ניוד הוא העברת צבירה פנסיונית מקופה אחת לאחרת — ללא אירוע מס ותוך שמירה על הרציפות הביטוחית. מה שהופך אותו לצעד משמעותי דווקא ב"קו הסיום" הוא שלרוב האנשים יש לא קרן אחת אלא כמה: קרן מהמעסיק הראשון, ביטוח מנהלים מהמעסיק השני, קופת גמל שנפתחה עצמאית, ועוד קרן ששמה נשכח.

מה מרוויחים מניוד לפני פרישה? שלשה יתרונות מרכזיים. ראשית, הפחתת דמי ניהול: קופות ישנות ולא פעילות גובות לעיתים דמי ניהול גבוהים מהממוצע, ולא תמיד בעל הפוליסה מודע לכך. איחוד לקרן פעילה עם תנאים מועדפים חוסך כסף כל שנה. שנית: ריכוז והגברת השליטה בכסף: ריבוי קופות מקשה על קבלת תמונה אמיתית של הקצבה הצפויה. ריכוז הכספים אצל מספר יצרנים מצומצם מגביר את השליטה בהם. היתרון השלישי: יצרן שמוביל בשנים מסוימות בביצועי התשואות שלו עלול להפוך למצליח פחות עם הזמן. החוסך מעוניין שכמה שיותר זמן ינוהל כספו על ידי המנהל המצליח ביותר וירוויח לו כסף נוסף.

אנחנו במשה וייסבך פיננסים ותכנון פרישה מוצאים שהשאלה "כמה קרנות יש לי?" היא לעיתים קרובות הגילוי הגדול של שיחת הפרישה הראשונה. חוסכים שעבדו ב-3 מקומות עבודה לאורך 30 שנה — לעיתים לא יודעים בדיוק כמה. מסלקה פנסיונית מציגה את כולם ברגע.

לא כל הכסף שנמצא בקופה שלך זהה מבחינה חוקית. בפנסיוני ישראל קיימים שלושה "צבעים" עיקריים של כסף, וכל אחד מהם מתנהג אחרת בניוד:

תגמולים: ההפקדות השוטפות של העובד והמעסיק לחסכון הפנסיוני. אלה ניתנים לניוד חופשי בין קרנות פנסיה, קופות גמל וביטוחי מנהלים, ללא מגבלה מיוחדת.

פיצויים — הפקדות המעסיק לרכיב הפיצויים על פי חוק. ניוד פיצויים אפשרי, אך הוא תלוי בסדר הדברים: אם טרם התרחש "אירוע פיטורים" — הכסף אמנם מופקד בקרן, אך טכנית עדיין שייך למעסיק עד לאירוע המזכה. פיצויים שנצברו ב"הסדר קיים" לפי סעיף 14 לחוק פיצויי פיטורים עוברים בניוד ללא בעיה.

מרכיב ביטוח (בביטוח מנהלים) — חלק מהפרמיה בפוליסות ביטוח מנהלים מוקצה לכיסויים ביטוחיים (אובדן כושר עבודה, ריסק). מרכיב זה לא ניתן לניוד — הוא "נשרף" בתשלום שוטף ואינו מצטבר. חשוב להפריד אותו מהצבירה נטו לפני בדיקת כדאיות הניוד.

הכלל המעשי: לפני שמגישים בקשת ניוד, צריך לדעת בדיוק מה מצוי בכל קופה. זו בדיקה שלוקחת שעה עם איש מקצוע — ואוחכת שנות פנסיה.

זהו הסעיף החשוב ביותר שצריך לקרוא לפני שמנייד קרן כלשהי. פוליסות ביטוח מנהלים שנחתמו לפני ינואר 2013 עשויות להכיל מרכיב שנקרא מקדם קצבה מובטח: יחס קבוע ונקוב בין הסכום שנצבר לבין הקצבה החודשית שתתקבל בפרישה.

מה זה אומר בפועל? ניסוח פשוט: מקדם נמוך יותר = קצבה גבוהה יותר מאותה צבירה. חברות הביטוח הפסיקו להציע מקדמים מובטחים מ-2013 ואילך, משום שתוחלת החיים עלתה ומקדמי העבר אינם משתלמים לחברות. מי שיש לו פוליסה עם מקדם ישן — מחזיק ביתרון שלא ניתן לרכוש היום.

ניוד מפוליסה עם מקדם קצבה מובטח — מוחק לחלוטין את הערבות. אין דרך "לנייד בחזרה" את הערבות. ברגע שהפוליסה ננייד לקרן פנסיה רגילה, המקדם הנגיש נעלם, והכסף כפוף למקדם שיהיה נהוג בקרן הקולטת בעת הפרישה.

הגישה הנכונה: לפני כל החלטה על ניוד, לשלוף את הפוליסה, לאתר את סעיף המקדם, ולחשב מה הקצבה הצפויה בשני התרחישים — שמירה על הפוליסה מול ניוד לקרן עם תנאים טובים יותר. לפעמים אכן עדיף לנייד (למשל, כשהצבירה בפוליסה קטנה יחסית ודמי הניהול גבוהים מאוד). אבל ההחלטה חייבת להיעשות בעיניים פקוחות.

"פוליסה מאחדת" — שם לא רשמי שמכנה את אחת מהתוצאות הנפוצות של ניוד לקראת פרישה: איחוד קופות ישנות ולא פעילות לפוליסה מרכזית אחת. הרבה אנשים מגלים בשלב זה קרן שנשכחה לחלוטין — קרן מעבודה לפני 15 שנה, ביטוח חיים שהמעסיק פתח ולא הודיע עליו — ולא עשו בה שום דבר מאז.

איתור קופות נשכחות — רשות שוק ההון מפעילה שירות מסלקה פנסיונית המרכז את כל הקופות הפנסיוניות הרשומות על שמך: קרנות פנסיה, ביטוחי מנהלים, קופות גמל, קרנות השתלמות. הבדיקה חינמית ומתבצעת בהזדהות. אנחנו מכינים את הדוח ביחד עם הלקוח כצעד ראשון בכל שיחת תכנון פרישה.

מה עושים עם קופה נשכחת? שלושה מהלכים אפשריים: (1) לנייד אותה לקרן הפעילה, אם אין בה מקדם מובטח ודמי הניהול בה גבוהים; (2) להשאיר אותה ולעקוב, אם יש בה כיסויים שעדיין פעילים; (3) לממש אותה הונית, בתנאים שמאפשרים זאת ועם תכנון מס מתאים. ל תיקון 190 יש קשר ישיר לאפשרות זו, ניתן לנצל את מנגנון המיסוי שהוא מציע בדיוק כאן.

עצמאים שפעלו מספר שנים ועברו בין מספר מסגרות עבודה — ובמיוחד פרישה לעצמאי שצבר חסכונות ממספר תקופות — הם שרואים בדרך כלל את הפיזור הגדול ביותר. הניוד לפרישה הוא הצעד שמביא סדר לפני שמתחילים למשוך.

סדר הפעולות בפרישה אינו שרירותי. ניוד שנעשה אחרי קיבוע זכויות — במקרים מסוימים עלול לשבש את החישוב שכבר הוגש. לכן הסדר הנכון הוא ברור: